أربع استراتيجيات التداول etf الخيار بسيطة

أربع استراتيجيات التداول ETF الخيار بسيطة بقلم مارك كينيدي. صناديق المؤشرات المتداولة الخبراء وجرى تداول علامة كينيدي صناديق الاستثمار المتداولة أكثر من 14 عاما. وكان تاجر خيارات ETF في الطابق فيلادلفيا للأوراق المالية ونائب رئيس تداول المشتقات لبنك جولدمان ساكس. الآن انه يتمتع الكتابة عن صناديق الاستثمار المتداولة وإعطاء مباشرة البصيرة لقرائه. اقرأ المزيد كما هو الحال مع الأسهم والمؤشرات، وهناك العديد من صناديق الاستثمار المتداولة التي تسرد الخيارات. وعلى الرغم من أن هناك العديد من الاستراتيجيات المشتقة للاستفادة بالتزامن مع صناديق الاستثمار المتداولة، وهنا أربع طرق أساسية للاستفادة من الخيارات. سواء كنت تبحث عن التعرض مؤقت لقطاع معين أو تبحث لتغطية مواقف ETF الحالية في محفظتك، قد يكون خيارا ETF الأصل مثالية لاستراتيجية الاستثمار الخاص. خيار الشراء هو الحق في شراء الأسهم، أو في هذه الحالة لمؤسسة التدريب الأوروبية. حتى تاريخ انتهاء المكالمة، لديك الحق في شراء ETF الكامنة عند سعر معين يعرف باسم سعر الإضراب. في حين أن سعر كل خيار الشراء سوف تختلف اعتمادا على السعر الحالي للETF الأساسية، يمكنك حماية أو تعرض نفسك لشراء رأسا على عقب شراء مكالمة. لكسر حتى على التجارة مكالمة طويلة، عليك فقط أن نأمل في ETF يرتفع أعلى من سعر الاضراب وسعر الشراء من الدعوة التي اشتريتها. لذلك إذا كنت تشتري الدعوة ديسمبر 80 $ 2، كنت في حاجة إلى مؤسسة التدريب الأوروبية إلى الصعود فوق 82 $ إلى نقطة التعادل. أي شيء أكثر من 82 $ هو الربح. إذا كان ETF لم يحصل فوق 80 $، وفقدان الخاص بك هو 2 $ عن كل مكالمة التي اشتريتها. مواصلة القراءة أدناه 2. بيع خيار الشراء عندما كنت تبيع مكالمة، كنت تأخذ الموقف المعاكس من المشتري المكالمة. تريد ETF أن يذهب إلى أسفل. باستخدام هذا المثال، إذا كنت تبيع الدعوة ديسمبر 80 2 $، سوف تجعل 2 $ على كل مكالمة إذا كان السعر ETF أبدا يرتفع فوق 80 $. ومع ذلك، إذا كان ETF لا يصعد فوق نقطة التعادل من 82 $، كنت مسؤولا لبيع ETF في 80 $ لصاحب الدعوة وتكبد الخسائر. خيارات بيع استراتيجية تداول أكثر تقدما من شراء الخيارات. عند شراء خيارات، والحد الأقصى والخطر هو سعر الشراء والربح غير محدود في الاتجاه الصعودي. ولكن عند بيع خيار، الحد الأقصى للأرباح هو سعر بيع وخطر غير محدود. يجب أن يكون المستثمر حذرا جدا وتعليما جدا قبل بيعها الخيارات. 3. شراء خيار البيع هل هناك طريقة أكثر أمنا لكسب التعرض أو تغطية الجانب السلبي لETF من بيع خيار الشراء. إذا كنت تعتقد أن لETF انخفاض في القيمة أو إذا كنت تريد حماية من خطر الهبوط، وشراء خيار البيع قد يكون وسيلة للذهاب. خيار البيع هو الحق في بيع ETF عند سعر معين. باستخدام هذا المثال، إذا كنت تشتري وضع ديسمبر 80، سيكون لديك الحق في بيع ETF الكامنة وراء 80 $ في أي وقت قبل ديسمبر. إذا يتداول مؤسسة التدريب الأوروبية في 75 $ في أي وقت قبل ديسمبر، يمكنك بيعه في 80 $ والربح على الفرق في السعر. إذا كان ETF يبقى فوق 80 $، ثم ضعي الخاص بك وسوف تنتهي لا طائل منها. أنت لن تبيع ETF في 80 $ إذا كان يتداول بسعر أعلى. مرة أخرى، لديك لعامل سعر الشراء في المعادلة. إذا اشترى وضع ديسمبر 80 لمدة 4 $، ثم لديك نقطة التعادل هي 76 $ ($ 80- $ 4). إذا كان الأمر كذلك ETF يجري تداوله عند 75 $، وكنت تمارس حقك في بيعه على 80 $، هل جعل 1 $ على كل خيار التي اشتريتها. إذا كان ETF أبدا الانخفاضات دون 80 $ قبل انتهاء صلاحية وضع في ديسمبر كانون الاول، وفقدان الخاص بك سيكون سعر الشراء 4 $ على كل خيار. 4. بيع خيار البيع عندما كنت تبيع خيار البيع، كنت تعطي الحق للمشتري وضع لبيع ETF بسعر الإضراب في المنعم يوسف الوقت قبل انتهاء الصلاحية. هذا هو موقف معاكس لشراء وضعت، ولكن على غرار شراء مكالمة. تريد ETF في الارتفاع أو البقاء فوق سعر الإضراب. باستخدام هذا المثال، إذا كنت تبيع وضع ديسمبر 80 لمدة 4 $، فأنت لا تريد ETF للذهاب دون 80 $ قبل انتهاء صلاحية وضع في ديسمبر كانون الاول. أو على الأقل ليس أقل من نقطة التعادل من 76 $. إذا كان هذا ينطبق، يمكنك الاستفادة 4 $ على كل ضعت لك بيعها. ومع ذلك، إذا يسقط ETF أقل من سعر التعادل، وسوف تبدأ لتكبد خسائر على كل وضع أن تمارس. مرة أخرى، فمن المهم أن نلاحظ أن بيع الخيارات ديه المزيد من المخاطر من شراء الخيارات. أن هذا لا يعني أنها ليست مربحة. ويؤخذ تكلفة تلك المخاطر في سعر الخيار. ولكن إذا كنت مبتدئا في عالم المكالمات ويضع، وشراء خيارات ETF هو الطريق أكثر أمانا. في حين أن هناك العديد من الطرق لدمج استراتيجيات الخيار ETF في محفظتك، وهذه هي أساسيات تداول المشتقات ETF. مرة كنت تشعر بالراحة مع أسس تداول الخيارات، وعندها فقط يجب عليك أن تنظر أكثر استراتيجيات التداول وسيطة أو معقدة مثل تمتد وتقلب التحكيم. الزحف قبل أن المشي.